DIGITAL FINANCIAL DIAGNOSTICS OF ENTERPRISES USING ARTIFICIAL INTELLIGENCE: DEVELOPMENT AND TESTING OF THE DFSI INTEGRATED INDEX
Abstract
This article proposes a methodological approach for the digital financial diagnosis of companies, based on artificial intelligence and the automated processing of financial reports. The objective of this study is to develop and validate an integrated methodology for assessing the financial stability of companies using the Digital Financial Stability Index (DFSI), which integrates key indicators of liquidity, capital structure, activity, and profitability into a single analytical metric. The proposed methodology includes the calculation of ten financial ratios followed by Min–Max normalization and the construction of the integrated DFSI using equal weighting. To ensure the reliability of the obtained results, descriptive statistics, Pearson and Spearman correlation analyses, the Kruskal–Wallis non-parametric test with post-hoc comparisons, robust regression modelling, Random Forest regression, and SHAP analysis were applied. An additional economic audit of the dataset confirmed the correctness of all extracted financial indicators, identified statistically extreme observations, and validated the computational procedures. The obtained results demonstrate that the proposed DFSI provides a comprehensive assessment of enterprise financial stability and effectively differentiates enterprises according to their financial condition and sectoral characteristics. The retail and pharmaceutical sectors showed the highest average levels of financial stability, whereas engineering and agricultural enterprises demonstrated greater variability due to industry-specific operating conditions. The scientific originality of this study lies in the development of an integrated financial stability index equipped with automated financial diagnostic capabilities, including artificial intelligence technology. The practical value of the proposed approach lies in its applicability to corporate executives, financial institutions, investors, auditors, and government organizations. This allows for data-driven financial decision-making, increases analytical efficiency, and strengthens financial stability assessments in the era of digital economic transformation.
References
Берча О., Свадеба В., Попович А. Діагностика фінансово-економічного стану як гаранта стабільного функціонування підприємства. Геополітика України: історія і сучасність 2022. Вип. 2(29). С. 164-175. DOI: https://doi.org/10.24144/2078-1431.2022.2(29).164-175
Кравченко М. О., Леонтовська М. А. Підходи до оцінювання фінансової стійкості інноваційно-активних підприємств. Економічний вісник НТУУ «КПІ імені Ігоря Сікорського». 2022. № 24. С. 93-98. DOI: https://doi.org/10.20535/2307-5651.24.2022.274831
Сафонік Н., Оніщук М. Діагностика фінансового стану підприємства в контексті адаптації до сучасних викликів. Економіка та суспільство. 2026. Випуск 86. DOI: https://doi.org/10.32782/2524-0072/D2026-86-252
Полчанов А. Ю., Городиський М. П., Дячек С. М., Литвинчук І. В., Виговська О. А. Тенденції діджиталізації фінансово-економічної діяльності підприємств в Україні. Економіка, управління та адміністрування. 2022. № 1(99). С. 93–102. DOI: https://doi.org/10.26642/jen-2022-1(99)-93-102
Голобородько А.Ю. Стратегія фінансової стійкості підприємств в умовах цифровізації. Сталий розвиток економіки. 2025. № 1(52). С. 173-179. DOI: https://doi.org/10.32782/2308-1988/2025-52-24
Chabaniuk O., Holovachko V., Loboda N., Lytvynenko N., Novoseletska A. Improving the Accounting and Analytical Support Model for the Formation and Digitalization of Enterprise Reporting. Financial and Credit Activity: Problems of Theory and Practice. 2026. Vol. 1(66). P. 266–278. DOI: https://doi.org/10.55643/fcaptp.1.66.2026.5139
Пузирьова П. В., Власюк Т. М. Аналітичні підходи до діагностики та прогнозування фінансової стійкості підприємств малого бізнесу в умовах цифрових зрушень. Актуальні проблеми економіки. 2026. № 1(295). С. 189–198. DOI: https://doi.org/10.32752/1993-6788-2026-1-295-189-198
Смолінська С. Д., Смолінський В. Б. Цифрові інструменти оцінювання кредитоспроможності підприємств. Фінансовий простір. 2026. № 2(60). С. 198-207. DOI: https://doi.org/10.30970/fp.2(60).2026.198206207
Дранус В.В, Дранус Л.С, Прокопишин О.С. Роль цифровізації у формуванні системи фінансової безпеки ІТ-підприємств. Економіка та суспільство. 2026. Випуск 85. DOI: https://doi.org/10.32782/2524-0072/2026-85-168
Антонюк О. І., Хома Д. М. Сучасні підходи до оцінки фінансового стану підприємства в умовах цифрової трансформації. Сталий розвиток економіки. 2026. № 1(58). С. 685–690. DOI: https://doi.org/10.32782/2308-1988/2026-58-91
Фінансова звітність підприємств (річна) за 2021-2025 рр. URL: https://data.gov.ua/dataset/7436ae83-dfc1-4836-9962-8af3e831c522
Codex. URL: https://openai.com/uk-UA/codex/
Bercha, O., Svadeba, V., & Popovych, A. (2022). Diahnostyka finansovo-ekonomichnoho stanu yak haranta stabilnoho funktsionuvannia pidpryiemstva [Diagnostics of the financial and economic condition as a guarantee of stable enterprise functioning]. Heopolityka Ukrayiny: istoriya i suchasnistʹ – Geopolitics of Ukraine: history and modernity, 2(29), 164-175. https://doi.org/10.24144/2078-1431.2022.2(29).164-175 [In Ukrainian].
Kravchenko, M. O., & Leontovska, M. A. (2022). Pidkhody do otsiniuvannia finansovoi stiikosti innovatsiino-aktyvnykh pidpryiemstv [Approaches to assessing the financial stability of innovation-active enterprises]. Ekonomichnyi visnyk NTUU «KPI imeni Ihoria Sikorskoho» – Economic Bulletin of Igor Sikorsky Kyiv Polytechnic Institute], 24, 93–98. https://doi.org/10.20535/2307-5651.24.2022.274831 [In Ukrainian].
Safonik, N., & Onishchuk, M. (2026). Diahnostyka finansovoho stanu pidpryiemstva v konteksti adaptatsii do suchasnykh vyklykiv [Diagnostics of the financial condition of an enterprise in the context of adaptation to modern challenges]. Ekonomika ta suspilʹstvo – Economy and Society, Issue 86. DOI: https://doi.org/10.32782/2524-0072/D2026-86-252 [In Ukrainian].
Polchanov, A. Yu., Horodyskyi, M. P., Diachek, S. M., Lytvynchuk, I. V., & Vyhovska, O. A. (2022). Tendentsii didzhytalizatsii finansovo-ekonomichnoi diialnosti pidpryiemstv v Ukraini [Trends in the digitalization of financial and economic activities of enterprises in Ukraine]. Ekonomika, upravlinnia ta administruvannia – Economics, Management and Administration], 1(99), 93–102. https://doi.org/10.26642/jen-2022-1(99)-93-102 [In Ukrainian].
Goloborodko, A. (2025). Stratehiia finansovoi stiikosti pidpryiemstv v umovakh tsyfrovizatsii [Strategy of enterprise financial stability under digitalization]. Stalyy rozvytok ekonomiky – Sustainable development of the economy, 1(52), 173-179. DOI: https://doi.org/10.32782/2308-1988/2025-52-24 [In Ukrainian].
Chabaniuk, O., Holovachko, V., Loboda, N., Lytvynenko, N., & Novoseletska, A. (2026). Improving the accounting and analytical support model for the formation and digitalization of enterprise reporting. Financial and Credit Activity: Problems of Theory and Practice, 1(66), 266-278. https://doi.org/10.55643/fcaptp.1.66.2026.5139 [In English].
Puzyrova, P. V., & Vlasiuk, T. M. (2026). Analitychni pidkhody do diahnostyky ta prohnozuvannia finansovoi stiikosti pidpryiemstv maloho biznesu v umovakh tsyfrovykh zrushen [Analytical approaches to diagnosing and forecasting the financial stability of small businesses under digital transformations]. Aktualʹni problemy ekonomiky – Current Problems of Economics, 1(295), 189-198. DOI: https://doi.org/10.32752/1993-6788-2026-1-295-189-198 [In Ukrainian].
Smolinska, S. D., & Smolinskyi, V. B. (2026). Tsyfrovi instrumenty otsiniuvannia kredytospromozhnosti pidpryiemstv [Digital tools for assessing enterprise creditworthiness]. Finansovyi prostir – Financial Space], 2(60), 198-207. https://doi.org/10.30970/fp.2(60).2026.198206207 [In Ukrainian].
Dranus, V., Dranus, L., & Prokopyshyn, O. (2026). Rol tsyfrovizatsii u formuvanni systemy finansovoi bezpeky IT-pidpryiemstv [The role of digitalization in the formation of the financial security system of IT enterprises]. Ekonomika ta suspilʹstvo – Economy and Society, issue 85. DOI: https://doi.org/10.32782/2524-0072/2026-85-168 [In Ukrainian].
Antoniuk, O. I., & Khoma, D. M. (2026). Suchasni pidkhody do otsinky finansovoho stanu pidpryiemstva v umovakh tsyfrovoi transformatsii [Modern approaches to assessing the financial condition of an enterprise in the context of digital transformation]. Stalyi rozvytok ekonomiky – Sustainable Economic Development], 1(58), 685-690. DOI: https://doi.org/10.32782/2308-1988/2026-58-91 [In Ukrainian].
Finansova zvitnistʹ pidpryyemstv (richna) za 2021-2025 rr. – Financial reporting of enterprises (annual) for 2021-2025. URL: https://data.gov.ua/dataset/7436ae83-dfc1-4836-9962-8af3e831c522 (
Codex. URL: https://openai.com/uk-UA/codex/
Copyright (c) 2026 Вадим Поліщук
This work is licensed under a Creative Commons Attribution 4.0 International License.
